Khi báo giá tài sản được mã hóa cho các khách hàng tổ chức, cách chọn nguồn dữ liệu nên được thực hiện như thế nào?
Các yêu cầu về giá cả tổ chức và dữ liệu giao dịch độc quyền hoàn toàn khác nhau: nếu giao dịch độc quyền gây ra thua lỗ, đó là vấn đề của họ, nhưng nếu giá cả sai, họ phải đối mặt với các cuộc điều tra từ khách hàng. Khi cung cấp giá tham khảo cho các tài sản được mã hóa cho các khách hàng tổ chức, tiêu chuẩn cốt lõi không phải là "dữ liệu có bao quát đến đâu," mà là "có thể giải thích được không"—khi khách hàng hỏi "giá này đến từ đâu, và tại sao lại khác với nơi khác," họ phải có khả năng trả lời với các trường, dấu thời gian và nguồn gốc. Bài viết này cung cấp một danh sách kiểm tra để xác minh nguồn dữ liệu trong các tình huống định giá tổ chức.
Bài viết này phù hợp với ai?
- Bàn giao dịch bán hàng cung cấp giá tham khảo cho các tài sản được mã hóa cho khách hàng tổ chức;
- Nhóm dữ liệu tổ chức chịu trách nhiệm về quản trị dữ liệu báo giá;
- Đánh giá tuân thủ và kiểm soát rủi ro cho quyền truy cập dữ liệu hệ thống báo giá.
Danh sách kiểm tra: Bốn kiểm tra cần thiết trước khi báo giá
Kiểm tra đầu tiên: Kiểm tra phạm vi. Bạn đang sử dụng giá giao dịch nào cho báo giá của mình—bao gồm hợp đồng hay chỉ giá giao ngay? 24H liên tục hay ngày tự nhiên? Viết phạm vi này trong một câu và đưa vào từ điển dữ liệu của hệ thống báo giá, để bạn có thể đọc khi khách hàng hỏi. Phương pháp cho các tài sản được mã hóa cung cấp một giải thích hoàn chỉnh về phạm vi thống kê cho mỗi trường, phục vụ như một tài liệu tham khảo để viết từ điển dữ liệu.
Kiểm tra thứ hai: Kiểm tra dấu thời gian. Các báo giá phải chỉ ra dấu thời gian "Dữ liệu tính đến", và tất cả các trường liên quan trong hệ thống phải sử dụng cùng một dấu thời gian. Tình huống không nhất quán phổ biến nhất: dữ liệu giá được lấy lúc 10:00, dữ liệu độ sâu được lấy lúc 10:05; nếu thị trường biến động, hai con số sẽ không khớp nhau.
Kiểm tra thứ ba: Kiểm tra nguồn kép. Các trường chính (giá, độ sâu) phải đến từ ít nhất hai nguồn dữ liệu, và nếu sự khác biệt vượt quá ngưỡng, việc xem xét thủ công sẽ được kích hoạt thay vì phê duyệt tự động. Sự khác biệt là bình thường hay bất thường phụ thuộc vào các bản ghi cơ sở; không có cơ sở, không có cơ sở để phán xét. Khi tạo các bản ghi cơ sở, bạn có thể sử dụng xếp hạng sàn giao dịch phái sinh chứng khoán và xếp hạng sàn giao dịch chứng khoán giao ngay dữ liệu công khai như một nguồn tham khảo thứ hai, so sánh nó song song với các nguồn dữ liệu độc quyền.
Kiểm tra thứ tư: Kiểm tra khả năng truy xuất. Ghi lại các nguồn dữ liệu, trường, dấu thời gian và giá trị được sử dụng cho mỗi báo giá, giữ cho chúng có thể truy xuất. Điều này phục vụ như một cơ sở để phản hồi các yêu cầu của khách hàng và cũng là yêu cầu cho các cuộc kiểm toán kiểm soát rủi ro nội bộ.
Lựa chọn các phiên bản tham khảo
Tài sản cơ sở giống nhau có thể có nhiều nhà phát hành, cấu trúc sản phẩm và phiên bản sàn giao dịch khác nhau. Trước khi thiết lập giá tham khảo, xác nhận nhà phát hành, loại sản phẩm, sàn giao dịch, tiền tệ báo giá, loại giá và dấu thời gian dữ liệu của phiên bản tham chiếu. Hoạt động giao dịch và độ sâu thị trường có thể phục vụ như các chiều quan sát để chọn các phiên bản tham chiếu, nhưng không thể thay thế phán đoán của tổ chức về cấu trúc sản phẩm, tính khả dụng và cấp phép dữ liệu. Ví dụ, QQQ, mô-đun "Tài sản Chứng khoán Được mã hóa" trên trang chi tiết hiển thị các nhà phát hành, chuỗi và khối lượng giao dịch của mỗi phiên bản cạnh nhau, và thành phần phiên bản có thể được kết hợp với giới thiệu phần tài sản được mã hóa để giải thích các nguồn dữ liệu cho khách hàng.
Hạn chế sử dụng
- Giá tham khảo là các trình bày dữ liệu và không cấu thành lời khuyên giao dịch; các yêu cầu tuân thủ cụ thể cho các tình huống báo giá nên được tham khảo với các bộ phận pháp lý và tuân thủ của tổ chức;
- Khả năng nguồn dữ liệu phát triển theo các phiên bản, và danh sách kiểm tra nên được xem xét hàng năm; các vấn đề phạm vi phổ biến có thể được tìm thấy trong câu hỏi thường gặp về tài sản được mã hóa .
Sử dụng bốn danh sách kiểm tra để xác minh các nguồn dữ liệu báo giá của bạn
Mở bảng điều khiển tài sản được mã hóa RootData , chọn bất kỳ tài sản cơ sở nào và kiểm tra phạm vi, dấu thời gian và cơ sở nguồn kép của báo giá hiện tại của bạn—chỉ khi tất cả bốn kiểm tra được vượt qua, báo giá mới có thể chịu đựng được yêu cầu của khách hàng.
